金融发展与经济增长之间的关系是近年来国内外学术界较为关注的一个议题。国外学者对这一问题的研究取得了累累硕果，可以参见谢亚轩（2003）[1]，毛秋蓉、李萍（2005）[2]，王琛（2006）[3]，周波（2007）[4]等人的相关研究成果，他们对国外学者对该问题的相关研究进行了很好的综述。而国内学者对金融发展与经济增长的关系研究主要沿着以下三条路径来进行：基于中国全国的数据和全局的视角分析中国金融发展与经济发展之间的关系；基于区域（或者省区）的视角分析各区域（或省份）的金融发展与经济发展之间的关系及其区域分异；基于农村的视角分析农村金融发展与经济发展（或农民收入增长）间的关系。
在对金融发展与经济增长关系的研究路径中，从全局视角来分析二者关系的路径占据主导地位。其中，饶晓辉,王启亮（2003）利用多元回归的计量经济学单方程模型证明了实际利率对我国经济增长的效应为负；[5]丁晓松（2005）通过单位根检验和协整分析探讨了1986-2002年中国金融发展和经济增长之间的关系，结果表明金融发展对我国经济发展有积极作用，但经济发展对金融发展的促进作用不大；[6]杨晓华（2005）利用协整及误差修正模型对我国金融发展和经济增长之间的关系进行了实证分析，结果表明金融发展和经济增长之间存在着长期稳定的关系,金融中介和国内信贷通过转化为投资促进经济增长,而金融业的深度发展则对经济的增长有一定的负作用；[7]张晓强（2005）用修正后的AK模型建立经济增长与二元金融市场(信贷市场、股票市场)之间的计量经济学模型,并借助1994-2004年的季度资料,探讨了我国金融发展中信贷市场和股票市场在经济增长过程中的作用途径，结果表明信贷市场的发展对经济增长存在明显的正效应，股票市场的发展在经济增长中作用则不显著；[8]王一峰、董丽、杜哲卿（2005）利用哈罗德-多马经济增长模型，从金融的作用角度，建立了中国金融发展与经济增长二者关系的回归方程式，并通过Granger因果关系检验，发现我国金融发展与经济增长之间有相互促进的关系；[9]王琛（2006）应用协整、误差修正模型和格兰杰因果检验等计量方法,深入分析了1978-2004年我国GDP增长和金融发展之间的内在联系，并指出改革开放以来中国金融发展推动了经济增长；[10]梁琪、藤建州（2006）采用多元Near-VAR方法对我国1952-2003年间的经济增长、金融发展以及影响经济增长的其他指标之间的关系进行了实证分析，研究表明，在样本期内，我国金融发展与经济增长间存在着有经济增长向金融发展的单项因果关系；[11]宋利民（2006）利用1979－2004年金融发展与经济增长的相关数据，对二者相关性进行实证检验，指出金融发展对我国的经济增长具有积极的推动作用，但力度有限；[12]林志伟（2007）基于VAR模型,利用协整分析和Granger因果检验法,对中国1982～2004年经济增长、金融发展的关系进行了实证研究,指出金融发展规模与城镇居民收入不平等负相关,且前者也是后者的Granger成因，金融发展效率与城镇居民收入不平等负相关,并且两者具有双向的Granger因果关系。[13]
